Waarom Baraca elke belegger telkens weer controleert

Waarom KYC belangrijk is bij internationale vastgoedbeleggingen

Elke belegger die met Baraca samenwerkt, doorloopt dezelfde essentiële eerste stap: Know Your Customer, oftewel KYC.

Of een belegger nu in Amsterdam, Dubai, Jakarta of elders gevestigd is, het principe blijft hetzelfde. Voordat een transactie doorgaat, moet Baraca weten wie erbij betrokken is, waar het kapitaal vandaan komt en of er nalevingsrisico’s zijn die moeten worden aangepakt.

Voor een belegger kan dit soms aanvoelen als administratieve rompslomp. In werkelijkheid maakt het deel uit van de infrastructuur die de integriteit van een belegging waarborgt.

Wat KYC eigenlijk doet

KYC is het proces waarmee wordt vastgesteld met wie Baraca zaken doet en of een transactie op verantwoorde wijze kan worden uitgevoerd.

Afhankelijk van de belegger en de structuur van de transactie kan dit het volgende omvatten:

• Identiteitscontrole en, indien van toepassing, vaststelling van de uiteindelijke economische eigenaar
• Inzicht in de herkomst van middelen en de herkomst van vermogen
• Beoordeling van bedrijfs- of eigendomsstructuren
• Het controleren van relevante partijen aan de hand van geldende sancties, watchlists en aanduidingen in verband met terrorismefinanciering
• Informatie of omstandigheden die nader onderzoek vereisen

Dit is met name van belang bij internationale vastgoedtransacties.

Bij vastgoedtransacties kan het gaan om aanzienlijke kapitaalsommen, meerdere rechtsgebieden, bedrijven, adviseurs en grensoverschrijdende betalingsstromen. Deze kenmerken maken deugdelijke controles ter bestrijding van witwassen en terrorismefinanciering tot een belangrijk onderdeel van verantwoorde vastgoedbeleggingen.

KYC is dus niet zomaar een vakje dat je moet aanvinken voordat je een contract ondertekent. Het hoort erbij om te weten wie er aan de andere kant van een transactie zit.

Waarom Baraca nogmaals controleert

Omstandigheden veranderen.

De eigendomsverhoudingen van een bedrijf kunnen veranderen. Sanctielijsten worden bijgewerkt. De herkomst van de middelen kan per investering verschillen. Een klant die tijdens het onboardingproces is doorgelicht, kan maanden of jaren later onder andere omstandigheden een nieuwe transactie aangaan.

Daarom beschouwt Baraca KYC niet als een eenmalige handeling.

Tijdens het onboardingproces worden de nodige controles uitgevoerd en bij latere transacties opnieuw getoetst, waardoor wordt gewaarborgd dat de informatie waarop een belegging is gebaseerd, actueel blijft.

Het doel is simpel: de norm mag niet worden afgezwakt alleen maar omdat de relatie vertrouwd wordt.

Eén norm voor alle internationale transacties

Grensoverschrijdend beleggen brengt nog een uitdaging met zich mee: verschillende rechtsgebieden hanteren verschillende regelgevingskaders.

Het complianceproces van Baraca houdt rekening met de voorschriften inzake sancties, de bestrijding van witwassen en de bestrijding van terrorismefinanciering die van toepassing zijn op de betrokken belegger, transactie en rechtsgebieden. Hieronder kunnen toepasselijke Europese, Amerikaanse, Britse, VN-, Indonesische en andere nationale of internationale voorschriften vallen.

Voor Baraca betekent internationale aanwezigheid dat er altijd met dezelfde zorgvuldigheid te werk wordt gegaan, terwijl tegelijkertijd rekening wordt gehouden met de eisen van elke markt.
‍

Wat KYC voor beleggers betekent

Een degelijk KYC-proces wordt soms vooral gezien als een manier om het bedrijf te beschermen. In de praktijk draagt het echter ook bij aan de bescherming van beleggers en de integriteit van de transactie zelf.

Baraca zal geen verdere stappen ondernemen wanneer de vereiste informatie over identiteit, uiteindelijk begunstigde of de herkomst van de middelen niet op bevredigende wijze kan worden vastgesteld.

Die discipline draagt ertoe bij dat het risico wordt verkleind dat een belegger – direct of indirect – betrokken raakt bij een transactie waarbij gesanctioneerde partijen, verborgen eigendom, twijfelachtige gelden of andere ernstige compliance-kwesties een rol spelen.

KYC kan niet elk risico dat aan een belegging verbonden is, uitsluiten, maar het vormt wel een belangrijke verdedigingslinie.

Met name voor internationale beleggers kan de manier waarop een onderneming KYC aanpakt ook een bredere indruk geven van haar werkwijze: hoe serieus zij omgaat met corporate governance, tegenpartijen en de verantwoordelijkheden die ook na afronding van een transactie blijven bestaan.

Een bedrijf dat vóór een transactie kritische vragen stelt, is een bedrijf dat verder kijkt dan de transactie zelf.

Hoe wordt er omgegaan met KYC-gegevens?

Om aan de regelgeving te voldoen, moeten beleggers gevoelige informatie verstrekken. Dat brengt aan de andere kant een verantwoordelijkheid met zich mee.

KYC-documentatie wordt beheerd volgens de protocollen van Baraca inzake toegang, vertrouwelijkheid en informatiebeheer. De toegang is beperkt tot bevoegd personeel dat de informatie nodig heeft voor de uitoefening van zijn of haar functie.

Indien Baraca wettelijk verplicht is om informatie te verstrekken aan een toezichthouder, bevoegde autoriteit of andere wettelijk bevoegde partij, zal zij dit doen in overeenstemming met de geldende voorschriften.

Het principe is hetzelfde als bij het KYC-proces zelf: informatie moet om een bepaalde reden worden verzameld, op verantwoorde wijze worden behandeld en mag alleen worden geraadpleegd wanneer dat nodig is.

Naleving maakt deel uit van de beleggingsinfrastructuur

Bij Baraca is compliance niet bedoeld als iets dat losstaat van de beleggerservaring. Het maakt er juist deel van uit.

Internationaal beleggen houdt meer in dan alleen het vinden van een aantrekkelijk vastgoedobject. Het vereist degelijke structuren, transparante processen, verantwoordelijke tegenpartijen en mensen die bereid zijn de integriteit van een transactie te waarborgen, zelfs als dat extra werk met zich meebrengt.

Daarom neemt Baraca de KYC- en antiwitwasprocedures serieus.

Niet omdat papierwerk vertrouwen wekt.

Want consistente normen maken wel het verschil.

En wanneer beleggers gedurende vele jaren internationale portefeuilles opbouwen, zijn die normen van belang.
‍

Een duidelijke strategie. Betrouwbare uitvoering. Een langdurige samenwerking.

Heb je een vraag over de KYC- of complianceprocedures van Baraca Capital? Neem dan contact met ons op via legal@baracacapital.com.

‍